Pensiya - Pension

Ushbu maqoladagi misollar va istiqbol vakili bo'lmasligi mumkin butun dunyo ko'rinishi mavzuning. Sizga mumkin ushbu maqolani yaxshilang, masalani muhokama qiling munozara sahifasi, yoki yangi maqola yarating, tegishli ravishda. (2014 yil noyabr) (Ushbu shablon xabarini qanday va qachon olib tashlashni bilib oling)

A pensiya (/ˈpɛnʃən/, dan Lotin pensiō, "to'lov") - bu ishchining ishlagan yillari davomida pul summasi qo'shiladigan va ushbu shaxsni qo'llab-quvvatlash uchun to'lovlar olinadigan jamg'arma. iste'fo davriy to'lovlar ko'rinishidagi ishdan. Pensiya "belgilangan nafaqa rejasi" bo'lishi mumkin, bu erda doimiy ravishda biron bir kishiga doimiy ravishda to'lanadigan mablag 'yoki "belgilangan to'lovlar rejasi" bo'yicha pensiya yoshiga etib boradigan sobit mablag' kiritiladi.^[1] Pensiyalar bilan aralashmaslik kerak ishdan bo'shatish uchun to'lov; birinchisi, odatda, nafaqaga chiqqanidan keyin umr bo'yi muntazam ravishda bo'lib-bo'lib to'lab tursa, ikkinchisi, odatda, nafaqaga chiqqunga qadar ish majburiy ravishda tugatilgandan keyin belgilangan miqdor sifatida to'lanadi.

"Pensiya rejasi" va "pensiya" atamalari shaxsning nafaqasi bilan tayinlangan pensiyaga taalluqlidir.^[2] Pensiya rejalari ish beruvchilar, sug'urta kompaniyalari, hukumat yoki ish beruvchilar uyushmalari yoki kasaba uyushmalari kabi boshqa muassasalar tomonidan tuzilishi mumkin. Qo'ng'iroq qilindi pensiya rejalari ichida Qo'shma Shtatlar, ular odatda sifatida tanilgan pensiya ta'minoti ichida Birlashgan Qirollik va Irlandiya va nafaqa rejalari (yoki super^[3]) ichida Avstraliya va Yangi Zelandiya. Pensiya pensiyalari odatda kafolatlangan shaklda bo'ladi hayot nafaqasi, shunday qilib sug'urtalash uzoq umr ko'rish xavfi.

Xodimning foydasi uchun ish beruvchi tomonidan yaratilgan pensiya odatda kasbiy yoki ish beruvchining pensiyasi deb ataladi. Kasaba uyushmalari, hukumat yoki boshqa tashkilotlar ham pensiyalarni moliyalashtirishi mumkin. Mehnat pensiyalari - bu shakl kechiktirilgan tovon puli, odatda xodim va ish beruvchiga foydali soliq sabablari. Ko'pgina pensiyalarda qo'shimcha ham mavjud sug'urta aspekt, chunki ular ko'pincha tirik qolganlarga yoki nogironlarga yordam oluvchilarga nafaqa to'laydilar. Boshqa transport vositalari (aniq lotereya to'lovlar, masalan, yoki annuitet ) shunga o'xshash to'lovlar oqimini taqdim etishi mumkin.

Ushbu atamaning keng tarqalgan ishlatilishi pensiya shaxsning nafaqaga chiqqanida, odatda oldindan belgilangan qonuniy yoki shartnoma shartlarida oladigan to'lovlarini tavsiflashdir. Pensiya oluvchisi sifatida tanilgan nafaqaxo'r yoki nafaqaxo'r.

Pensiya turlari

Ish bilan ta'minlangan pensiyalar

Pensiya rejasi - bu odamlar ishdan barqaror daromad olmaydigan bo'lsa, nafaqaga chiqqanda, ularni daromad bilan ta'minlashga qaratilgan kelishuv. Ko'pincha pensiya rejalari ish beruvchidan va ish beruvchidan pensiyaga chiqqandan keyin belgilangan imtiyozlarni olish uchun ishlagan davrida jamg'armaga mablag 'kiritishni talab qiladi. Bu keyinchalik pensiya daromadi sifatida foydalanish uchun mablag'ni soliqsiz to'plashga imkon beradigan soliqni kechiktiradigan jamg'arma vositasi. Moliyalashtirish boshqa yo'llar bilan, masalan, mehnat jamoalari, davlat idoralari yoki o'z-o'zini moliyalashtirish sxemalari orqali ta'minlanishi mumkin. Shuning uchun pensiya rejalari "kechiktirilgan kompensatsiya" shaklidir. A SSAS Buyuk Britaniyada ish bilan ta'minlangan pensiya turidir. The 401 (k) bu ko'plab amerikaliklar pensiya daromadlarining katta qismiga ishonadigan o'z-o'zini moliyalashtiradigan pensiya rejasi; bular ba'zida ish beruvchidan pulni o'z ichiga oladi, lekin odatda ishchilar tomonidan ish haqi hisobidan olinadigan mablag 'ushlab qolingan, ularning ko'rsatmasi bo'yicha ish beruvchining ish rejasiga qo'shilishi uchun ishlab chiqilgan sxemadan foydalangan holda, asosan, to'liq yoki to'liq shaxs tomonidan moliyalashtiriladi. Ushbu pul rejaning aniq xususiyatiga qarab soliq bo'yicha kechiktirilishi mumkin yoki bo'lmasligi mumkin.

Ba'zi mamlakatlar, shuningdek, harbiy faxriylarga pensiya tayinlashadi. Harbiy pensiyalar hukumat tomonidan nazorat qilinadi; doimiy agentlikning namunasi Amerika Qo'shma Shtatlarining Veteranlar ishlari vazirligi. Maxsus AQSh kabi aniq vazifalarni tekshirish uchun qo'mitalar ham tuzilishi mumkin. Faxriylarning pensiyalari bo'yicha komissiya (odatda "Bredli komissiyasi" nomi bilan mashhur) 1955–56 yillarda. Pensiyalar faxriyning o'zi vafot etganidan keyin uzilishi mumkin, beva ayolga to'lashda davom etishi mumkin.

Ijtimoiy va davlat pensiyalari

Ko'pgina mamlakatlar o'z fuqarolari va aholisi pensiyaga chiqqanlarida (yoki ba'zi hollarda nogiron bo'lib qolganda) daromad olishlari uchun mablag'lar yaratdilar. Odatda bu keyinchalik fuqarolarga nafaqa olish uchun fuqaroning butun umri davomida to'lovlarni talab qiladi. Asosiy davlat pensiyasi "badalga asoslangan" nafaqa bo'lib, u shaxsning badal tarixiga bog'liq. Masalan, qarang Milliy sug'urta Buyuk Britaniyada yoki Ijtimoiy Havfsizlik Amerika Qo'shma Shtatlarida.

Ko'pgina mamlakatlar "ijtimoiy pensiya ". Bular qariyalarga to'lanadigan doimiy ravishda soliq hisobidan to'lanadigan badavlat pul o'tkazmalari. 80 dan ortiq mamlakatda ijtimoiy nafaqalar mavjud.^[4] Ulardan ba'zilari daromad, mol-mulk va mehnat daftarchasidan qat'iy nazar barcha keksa odamlarga beriladigan universal imtiyozlardir. Umumiy pensiyalarga misollar kiradi Yangi Zelandiya Superannatatsiya^[5] va asosiy pensiya nafaqasi Mavrikiy.^[6] Aksariyat ijtimoiy pensiyalar, masalan, sinovdan o'tkaziladi Xavfsizlik bo'yicha qo'shimcha daromad Amerika Qo'shma Shtatlarida yoki "keksa odamning granti" da Janubiy Afrika.^[7]

Nogironlik bo'yicha pensiyalar

Ba'zi pensiya rejalari a'zolarni azob chekayotgan taqdirda a'zolarni ta'minlashi mumkin nogironlik. Bu odatdagi pensiya yoshidan past bo'lgan nogiron a'zoning pensiya rejasiga erta kirish shaklida bo'lishi mumkin.

Foyda

Pensiya rejalari quyidagicha tasniflanishi mumkin belgilangan foyda, belgilangan hissa yoki belgilangan ambitsiya / maqsadli foyda imtiyozlar qanday aniqlanishiga qarab.^[8] Belgilangan nafaqa rejasi pensiya olganda ma'lum bir to'lovni kafolatlaydi, bu belgilangan formulaga muvofiq, odatda a'zolarning ish haqi va rejadagi a'zolik yiliga bog'liq. Belgilangan badal rejasi nafaqaga chiqqanda to'laydigan pul miqdoriga va ishlatilgan investitsiya vositalarining ishiga bog'liq bo'ladi. Shunday qilib, belgilangan to'lovlar rejasi bilan xavf va mas'uliyat ishchiga tegishli bo'lib, pensiya olish yo'li bilan mablag 'yetarli bo'ladi, pensiya ta'minoti rejasida xavf va javobgarlik ish beruvchiga yoki reja menejerlariga tegishli.

Pensiya rejalarining ba'zi turlari, masalan naqd pul qoldig'i rejalar, belgilangan nafaqa va belgilangan badal rejalarining xususiyatlarini birlashtiradi. Ular tez-tez deb nomlanadi gibrid rejalar. Bunday rejalar AQShda 1990-yillardan boshlab tobora ommalashib bormoqda. Masalan, naqd pul qoldig'i va pensiya kapitalining rejalari.

Belgilangan nafaqa rejalari

Belgilangan nafaqa (JB) pensiya rejasi - bu ishchilar firmada bo'lgan vaqtlarida pensiya huquqlarini to'plashi va pensiyaga chiqqandan keyin firma ularga ushbu ishchining firmada ishlash muddati va daromadlari funktsiyasi sifatida nafaqa to'lashi.^[9] Boshqacha qilib aytganda, JB rejasi bu pensiya nafaqasi investitsiya daromadiga bog'liq emas, balki belgilangan formula bo'yicha aniqlanadigan rejadir. Kabi davlat pensiyalari Ijtimoiy Havfsizlik Qo'shma Shtatlarda belgilangan pensiya pensiyasining bir turi. An'anaga ko'ra, ish beruvchilar uchun belgilangan nafaqa rejalari ushbu maqsadlar uchun maxsus mavjud bo'lgan muassasalar, yirik korxonalar yoki hukumat ishchilar, hukumatning o'zi tomonidan. Belgilangan nafaqa rejasining an'anaviy shakli bu yakuniy ish haqi reja, unga muvofiq to'lanadigan pensiya ishlagan yillar soniga teng bo'lib, a'zoning pensiyaga chiqqanda ish haqiga ko'paytiriladi va "ma'lum" omiliga ko'paytiriladi. hisoblash stavkasi. Yakuniy hisoblangan summa oylik pensiya yoki bir martalik, ammo odatda oylik sifatida mavjud.

Belgilangan nafaqa pensiya rejasidagi nafaqa xodimning ish haqi, ishlagan yillari, nafaqadagi yoshi va boshqa omillarni o'z ichiga oladigan formula bilan belgilanadi. Oddiy misol - bu ishchilarning kompaniyada ishlash vaqtidan kelib chiqqan holda oyiga ma'lum miqdorni ta'minlaydigan Dollars Times Service rejasi dizayni. Masalan, har yili 100 dollarlik xizmatni taklif qiladigan reja, 30 yillik ish stajiga ega bo'lgan nafaqaxo'rga oyiga 3000 dollar beradi. Ushbu turdagi rejalar kasaba uyushma ishchilari orasida mashhur bo'lsa-da, O'rtacha To'lov (FAP) Qo'shma Shtatlarda taqdim etilgan eng keng tarqalgan belgilangan to'lovlar rejasi bo'lib qolmoqda. FAP rejalarida xodimning martabasining so'nggi yillaridagi o'rtacha ish haqi nafaqa miqdorini belgilaydi.

Bir necha yillar davomida ish haqining o'rtacha hisoblanishi o'rtacha har xil dollarni tashkil etishini anglatadi. Masalan, agar ish haqi o'rtacha besh yil davomida hisoblangan bo'lsa va pensiya 2006 yilda bo'lsa, unda 2001 dollardagi ish haqi o'rtacha 2002 yildagi ish haqi bilan va hokazo hisoblanadi. 2001 yil keyingi yillarning dollarlaridan kattaroqdir. Keyin pensiya pensiyalarning birinchi yilida, masalan 2006 yilgi dollarlarda to'lanadi, bu hisob-kitobdagi har qanday dollarning eng past qiymati hisoblanadi. Shunday qilib, o'rtacha ish haqi yillarida inflyatsiya sotib olish qobiliyatiga va tannarxga sezilarli darajada ta'sir qiladi, ikkalasi ham inflyatsiya bilan teng ravishda kamayadi.

Inflyatsiyaning ushbu ta'sirini o'rtacha yillardagi ish haqini pensiya dollarlarining birinchi yiliga o'tkazish, so'ngra o'rtacha hisoblash yo'li bilan bartaraf etish mumkin.

AQShda, 26 AQSh  § 414 (j) belgilangan nafaqa rejasi, har qanday pensiya rejasi sifatida belgilanadi, bu belgilangan badallar rejasi emas (quyida ko'rib chiqing), agar belgilangan to'lovlar rejasi individual hisobvaraqlari bo'lgan har qanday rejadir. An'anaviy pensiya rejasi belgilaydi a foyda olish ishchining nafaqaga chiqqanligi uchun belgilangan nafaqa rejasi. AQShda korporativ belgilangan nafaqa rejalari va boshqa ko'plab belgilangan pensiya rejalari bilan bir qatorda 1974 yildagi "Xodimlarning pensiya daromadlari xavfsizligi to'g'risida" gi qonun (ERISA) tomonidan boshqariladi.^[10]

In Birlashgan Qirollik, imtiyozlar odatda inflyatsiya uchun indekslanadi (nomi ma'lum Chakana narxlar indeksi (RPI)) ro'yxatdan o'tgan pensiya rejalari uchun qonun talablariga muvofiq.^[11] Xodimning nafaqaga chiqqan vaqtidagi inflyatsiya pensiyaning sotib olish qobiliyatiga ta'sir qiladi; inflyatsiya darajasi qanchalik yuqori bo'lsa, belgilangan yillik pensiyaning sotib olish qobiliyati shunchalik past bo'ladi. Ushbu ta'sir nafaqani inflyatsiya darajasida har yili oshirishni ta'minlash orqali kamaytirilishi mumkin (odatda, masalan, har qanday yilda 5% miqdorida). Ushbu usul xodim uchun foydalidir, chunki u pensiyalarning sotib olish qobiliyatini ma'lum darajada barqarorlashtiradi.

Agar pensiya rejasi muddatidan oldin nafaqaga chiqishga imkon beradigan bo'lsa, to'lovlar ko'pincha buni tan olish uchun kamayadi nafaqaxo'rlar to'lovlarni uzoq vaqt davomida oladi. Qo'shma Shtatlarda, ostida 1974 yildagi xodimlarning pensiya daromadlarini ta'minlash to'g'risidagi qonun, ga teng yoki unga teng bo'lgan har qanday kamayish koeffitsienti aktuar erta pensiyani qisqartirish koeffitsienti qabul qilinadi.^[12]

JBning ko'pgina rejalarida, oddiy pensiya yoshiga (odatda 65 yoshga) etguncha, xodimlarni erta pensiyaga chiqishni rag'batlantirish uchun erta pensiya ta'minoti kiradi. Kompaniyalar yoshroq ishchilarni kam ish haqi bilan yollashni afzal ko'rishadi. Ushbu qoidalarning ba'zilari qo'shimcha shaklida bo'ladi vaqtinchalik yoki qo'shimcha imtiyozlar, odatda, normal pensiya yoshiga etishidan oldin, ma'lum bir yoshga qadar to'lanadigan.^[13]

Yillar davomida pensiyalarning o'zgarishi tufayli ko'plab pensiya tizimlari, shu jumladan Alabama, Kaliforniya, Indiana va Nyu York, darajali tizimga o'tdilar.^[14] Soddalashtirilgan misol uchun, davlat pensiya ta'minoti uchun to'laydigan uchta xodim bor deylik: Sem, Veronika va Jessika. Davlat pensiya ta'minoti uchta darajaga ega: I daraja, II daraja va III daraja. Ushbu uchta daraja xodimning ishga qabul qilingan sanasiga asoslangan (ya'ni I daraja 1980 yil 1 yanvardan 1995 yil 1 yanvargacha, II daraja 1995 yil 2 yanvardan 2010 yil 1 yanvarigacha va III darajadan 2010 yil 1 yanvargacha) va boshqacha foyda keltiradi. qoidalar (masalan, I darajali xodimlar 50 yoshida 80% nafaqa bilan nafaqaga chiqishlari yoki 55 yoshgacha to'liq nafaqalar bilan kutishlari mumkin, II darajadagi xodimlar 55 yoshida 80% nafaqalar bilan nafaqaga chiqishlari yoki to'liq nafaqalar uchun 60 yoshgacha kutishlari mumkin, III darajadagi xodimlar yoshida nafaqaga chiqishlari mumkin 65 to'liq foyda bilan). Shuning uchun 1983 yil iyun oyida ishga qabul qilingan Semga I darajali sxema qoidalari qo'llaniladi, 1995 yil avgustda yollangan Veronika esa 60 yoshida to'liq nafaqa bilan nafaqaga chiqishga ruxsat beriladi va 2014 yil dekabrda ishga qabul qilingan Jessika unga ruxsat bermaydi. u 65 yoshga to'lguniga qadar to'liq nafaqa bilan nafaqaga chiqa olasiz.

JB mablag'lari

Belgilangan nafaqa rejalari ham bo'lishi mumkin moliyalashtiriladi yoki moliyalashtirilmagan.

In moliyalashtirilmagan belgilangan nafaqa pensiyasi, aktivlar ajratilmaydi va nafaqalar ish beruvchi yoki boshqa pensiya homiysi tomonidan to'lanadi va qachon to'lanadi. Dunyoda aksariyat davlatlarda davlat tomonidan ta'minlanadigan pensiya ta'minoti mablag 'bilan ta'minlanmagan bo'lib, nafaqalar to'g'ridan-to'g'ri amaldagi ishchilarning badallari va soliqlaridan to'lanadi. Ushbu moliyalashtirish usuli ma'lum ish haqini to'lash.^[15] Ko'pgina Evropa mamlakatlarining ijtimoiy ta'minot tizimlari moliyalashtirilmagan,^[16] to'g'ridan-to'g'ri amaldagi soliqlar va ijtimoiy sug'urta badallari hisobidan to'lanadigan imtiyozlarga ega bo'lishiga qaramay, bir nechta mamlakatlarda qisman moliyalashtiriladigan gibrid tizimlar mavjud. Ispaniya Ijtimoiy sug'urta zaxira jamg'armasini, Frantsiya esa uni tashkil etdi Pensiya zaxira jamg'armasi; Kanadada ish haqiga asoslangan pensiya rejasi (CPP) qisman moliyalashtiriladi, aktivlari tomonidan boshqariladi CPP investitsiya kengashi AQSh esa Ijtimoiy Havfsizlik tizim qisman AQSh maxsus xazina majburiyatlariga qo'yilgan mablag'lar hisobidan moliyalashtiriladi.

A moliyalashtiriladi reja, ish beruvchining va ba'zida reja a'zolarining badallari, imtiyozlarni qondirish uchun jamg'armaga kiritiladi. Barcha rejalar biron bir tarzda mablag 'bilan ta'minlanishi kerak, garchi ular ish haqi bo'lsa ham, shuning uchun ushbu turdagi reja aniqroq ma'lum oldindan moliyalashtirilgan. Investitsiyalarning kelgusi rentabelligi va kelajakda to'lanadigan foyda oldindan ma'lum emas, shuning uchun ma'lum miqdordagi badallar foyda olish uchun etarli bo'lishiga kafolat yo'q. Odatda, to'lanadigan badallar rejaning aktivlari va majburiyatlarini baholashda muntazam ravishda qayta ko'rib chiqiladi. aktuariy pensiya jamg'armasi kelgusidagi to'lov majburiyatlarini bajarishini ta'minlash. Bu shuni anglatadiki, belgilangan nafaqa pensiyasida investitsiya xavfi va investitsiya mukofotlari odatda shaxs tomonidan emas, balki homiy / ish beruvchi tomonidan qabul qilinadi. Agar reja yaxshi moliyalashtirilmagan bo'lsa, reja homiysi rejani moliyalashtirishni davom ettirish uchun moliyaviy imkoniyatlarga ega bo'lmasligi mumkin.

JB tanqidlari

Ushbu bo'lim uchun qo'shimcha iqtiboslar kerak tekshirish. Iltimos yordam bering ushbu maqolani yaxshilang tomonidan ishonchli manbalarga iqtiboslarni qo'shish. Resurs manbasi bo'lmagan material shubha ostiga olinishi va olib tashlanishi mumkin. (2015 yil oktyabr) (Ushbu shablon xabarini qanday va qachon olib tashlashni bilib oling)

An'anaviy belgilangan nafaqa rejasi dizaynlari (ularning odatdagidek hisoblash stavkasi va odamlar pensiya yoshiga yaqinlashganda foizlarni pasaytirish vaqtining qisqarishi sababli) J-shaklidagi to'lovlarni hisoblash uslubini namoyish etishga moyildirlar, bu erda imtiyozlarning hozirgi qiymati juda sekin o'sib boradi xodimning martabasida va kareraning o'rtalarida sezilarli darajada tezlashadi: boshqacha qilib aytganda, yoshi kattaroq ishchilar uchun pensiyani moliyalashtirish uchun yoshlarga qaraganda ko'proq mablag 'sarflanadi ("yoshga moyillik"). Belgilangan nafaqa pensiyalari kamroq bo'ladi ko'chma belgilangan to'lovlar rejalariga qaraganda, hatto reja bekor qilinayotganda bir martalik pul nafaqasini olish imkoniyatiga ega bo'lsa ham. Biroq, aksariyat rejalar o'zlarining nafaqalarini annuitet sifatida to'laydilar, shuning uchun nafaqaxo'rlar badal mablag'lari tushumining pastligi yoki pensiya daromadlaridan uzoqlashish xavfini o'z zimmasiga olmaydi. Ish beruvchiga ushbu tavakkalchiliklarning ochiq tabiati - ko'plab ish beruvchilar tomonidan so'nggi yillarda belgilangan nafaqadan belgilangan to'lovlar rejasiga o'tishga sabab bo'lgan. Ba'zan ish beruvchi uchun xatarlarni nafaqa tuzilmasidagi ixtiyoriy elementlar, masalan, nafaqaga chiqqunga qadar ham, undan keyin ham hisoblangan pensiyalarga beriladigan o'sish stavkalari kamaytirishi mumkin.

Yoshga moyillik kamayadi ko'chirish va ochiq tavakkalchilik belgilangan foyda rejalarini, masalan, davlat sektori (soliq to'lovchilar tomonidan cheksiz qo'llab-quvvatlanadigan) kabi kam mobil ishchi kuchiga ega bo'lgan yirik ish beruvchilarga yaxshiroq moslashtiradi. Bu ish beruvchilarni oldindan ko'ra bilish qobiliyatining etishmasligi bilan bog'liq bo'lib, ishchi kuchining katta qismi kelajakdagi investitsiya sxemalariga nisbatan zulmatda qolishini anglatadi.

Belgilangan nafaqa rejalari ba'zida paternalistik deb tanqid qilinadi, chunki ular ish beruvchilarga yoki ularning ishonchli xodimlariga oilaviy tuzilmalar va turmush tarzi to'g'risidagi qarorlarni qabul qilishlari uchun ish beruvchilarga yoki rejalashtirilgan ishonchli shaxslarga imkon beradi. Biroq, ular odatda ko'p hollarda va aksariyat xodimlar uchun belgilangan to'lovlar rejalaridan ko'ra qimmatroqdir (asosan ish beruvchining belgilangan badal rejalariga qaraganda ko'proq badal to'lashga moyilligi sababli), shuning uchun bunday tanqidlar kamdan-kam hollarda qattiq bo'ladi.

Belgilangan nafaqa rejasining "narxi" osonlikcha hisoblanmaydi va aktuariy yoki aktuar dasturiy ta'minotni talab qiladi. Biroq, eng yaxshi vositalar bilan ham, belgilangan nafaqa rejasining qiymati har doim iqtisodiy va moliyaviy taxminlarga asoslangan baho bo'lib qoladi. Ushbu taxminlarga o'rtacha pensiya yoshi va ishchilarning umri, pensiya rejasi sarmoyalari natijasida olinadigan daromadlar va AQShdagi Pensiya ta'minoti kafolati korporatsiyasi talab qilgan har qanday qo'shimcha soliqlar yoki yig'imlar kiradi. Shunday qilib, ushbu kelishuv uchun foyda nisbatan xavfsizdir, lekin hatto mutaxassis tomonidan taxmin qilingan taqdirda ham hissasi noaniq. Bu nafaqa rejasini taklif qilayotgan ish beruvchi uchun jiddiy xarajatlarga va xatarlarga ega.

Kelgusi majburiyatlar darajasi rejadagi aktivlar qiymatidan oshib ketishidir. Ushbu "mablag 'etishmasligi" dilemmasiga har qanday turdagi, xususiy yoki davlat tomonidan beriladigan nafaqalar rejasi duch kelishi mumkin, ammo bu hukumat va boshqa jamoat rejalarida eng og'ir, bu erda siyosiy bosim va buxgalteriya hisobi unchalik qat'iy bo'lmagan standartlar xodimlar va nafaqaxo'rlar oldidagi ortiqcha majburiyatlarga olib kelishi mumkin, ammo etarli bo'lmagan hissalar. Hozirda Amerika Qo'shma Shtatlari va Kanadadagi ko'plab shtatlar va munitsipalitetlar doimiy pensiya inqiroziga duch kelishmoqda.^[1][17][18]

JB misollari

Ko'pgina davlatlar ish beruvchilar tomonidan ta'minlanadigan pensiyalardan tashqari, davlat tomonidan ta'minlanadigan pensiya ta'minotini taklif qiladilar ish haqi yoki boshqa soliqlar. Qo'shma Shtatlarda Ijtimoiy ta'minot tizimi xususiy ish beruvchi tomonidan taqdim etiladigan pensiyadan farqli o'laroq tuzilgan bo'lsa ham, belgilangan pensiya ta'minotiga o'xshashdir; ammo, Ijtimoiy ta'minot dasturga to'langan miqdordan olinadigan qonuniy kafolatlangan imtiyozlar darajasi yo'qligi bilan ajralib turadi.

Buyuk Britaniyada ishlagan va ma'lum miqdordagi milliy sug'urta to'lovlarini to'lagan shaxslar normal pensiyaga chiqqanlaridan keyin davlat pensiya ta'minotidan daromad kutishlari mumkin. Hozirda davlat pensiyasi ikki qismga bo'linadi: asosiy davlat pensiyasi, S2P deb nomlangan davlat ikkinchi darajali pensiya sxemasi. Jismoniy shaxslar, agar ular milliy sug'urta ishlarida etarlicha yillik hissasini to'ldirgan bo'lsalar, davlatning asosiy pensiyasini olish huquqiga ega bo'ladilar. S2P pensiya sxemasi daromad bilan bog'liq bo'lib, har yili olinadigan daromadga bog'liq bo'lib, shaxs qancha pul olishni kutishi mumkin. Shaxsga ish muddati davomida davlat tomonidan o'zi tanlagan tegishli pensiya sxemasiga to'langan to'lov o'rniga S2P to'lovidan voz kechish mumkin. Qo'shimcha ma'lumot uchun qarang Buyuk Britaniyaning pensiya ta'minoti.

Belgilangan mablag 'rejalari

Belgilangan mablag '(DC) rejasi - bu ish beruvchilar investitsiya hisobvarag'ida ishchilar daromadlarining ma'lum bir qismini (masalan, badallarni) (masalan, 5%) ajratadigan va ishchi ushbu jamg'arma va har qanday to'plangan investitsiya daromadlarini oladigan pensiya rejasi. iste'fo.^[19] Ushbu badallar har bir a'zoning shaxsiy hisob raqamiga to'lanadi. Hissa mablag'lari, masalan, fond bozoriga sarmoya kiritiladi va investitsiya bo'yicha daromad (ijobiy yoki salbiy bo'lishi mumkin) shaxsning hisob raqamiga kiritiladi. Pensiya bo'yicha a'zoning hisobvarag'i pensiya ta'minoti uchun ishlatiladi, ba'zida annuitet sotib olish orqali keyinchalik doimiy daromad keltiradi. So'nggi yillarda aniqlangan mablag 'rejalari butun dunyoda keng tarqalib ketdi va hozirgi kunda ko'plab mamlakatlarda xususiy sektorda hukmronlik qilayotgan rejadir. Masalan, AQShda belgilangan nafaqa rejalari soni tobora kamayib bormoqda, chunki tobora ko'proq ish beruvchilar pensiya badallarini belgilangan nafaqa rejasini bekor qilish va buning o'rniga belgilangan to'lovlar rejasini taklif qilish orqali oldini olish mumkin bo'lgan katta xarajat deb bilishadi.

Qabul qilingan pul ishchilarning ish haqini kechiktirishdan yoki ish beruvchining badalidan bo'lishi mumkin. The ko'chirish belgilangan pensiya pensiyalarining qonuniy jihatdan hech qanday farq qilmaydi ko'chirish belgilangan nafaqa rejalari. Shu bilan birga, ma'muriy xarajatlar va belgilangan homiylik rejalari uchun homiyning javobgarligini aniqlash osonligi sababli (belgilangan to'lovlar rejalari uchun qilgan bir martalik ekvivalentni hisoblash uchun aktuarga pul to'lashingiz shart emas) amalda belgilangan badallar rejalari umuman bo'lish ko'chma.

Belgilangan mablag'lar rejasida investitsiya xavfi va investitsiya mukofotlari homiy / ish beruvchi tomonidan emas, balki har bir shaxs / xodim / nafaqaxo'r tomonidan qabul qilinadi va bu xavflar sezilarli bo'lishi mumkin.^[20] Bundan tashqari, ishtirokchilar nafaqaga chiqqanidan keyin o'zlarining jamg'armalari bilan annuitetlarni sotib olishlari shart emas va o'z aktivlarining uzoq muddat foydalanish xavfini o'z zimmalariga olishadi. (Masalan, Buyuk Britaniyada bu qonuniy talab^{[yangilanishga muhtoj ]} fondning asosiy qismini annuitet sotib olish uchun ishlatish.)

Belgilangan badallar rejasining "tannarxi" tezda hisoblab chiqiladi, ammo belgilangan badallar rejasidan olinadigan foyda, xodim aktivlardan foydalanmoqchi bo'lgan vaqtdagi hisobvaraq qoldig'iga bog'liq. Shunday qilib, ushbu kelishuv uchun hissasi ma'lum lekin foyda ma'lum emas (hisoblashgacha).

Belgilangan badallar rejasi ishtirokchisi odatda investitsiya qarorlari ustidan nazoratni amalga oshirishiga qaramay, reja homiysi reja aktivlari investitsiyalari, shu jumladan investitsiya variantlari va ma'muriy ta'minotchilarni tanlash borasida sezilarli darajada ishonchli javobgarlikni o'zida saqlab qoladi.

Belgilangan to'lovlar rejasi odatda bir qator xizmat ko'rsatuvchi provayderlarni o'z ichiga oladi, shu jumladan ko'p hollarda:

• Ishonchli shaxs
• Himoyachi
• Ma'mur
• Hisobchi
• Auditor
• Yuridik maslahat^[21]

DC misollari

Qo'shma Shtatlarda, belgilangan badallar rejasining qonuniy ta'rifi har bir ishtirokchi uchun individual hisob qaydnomasini va faqat hisobga qo'shilgan summa asosida imtiyozlarni nazarda tutadigan rejadir, unga ajratilgan daromad, foyda, xarajatlar va zararlar plyus yoki minus. hisob (qarang. qarang 26 AQSh  § 414 (i) §). Qo'shma Shtatlarda belgilangan badal rejalariga misollar kiradi individual pensiya hisobvaraqlari (IRA) va 401 (k) rejalari. Bunday rejalarda xodim u yoki bu darajada turlarini tanlash uchun javobgardir investitsiyalar pensiya rejasida mablag 'ajratilgan. Bu oldindan belgilangan oz sonli raqamlardan birini tanlashdan iborat bo'lishi mumkin o'zaro mablag'lar shaxsni tanlashga aktsiyalar yoki boshqa qimmatli qog'ozlar. O'z-o'zini boshqaradigan pensiya rejalarining aksariyati aniqlik bilan tavsiflanadi soliq imtiyozlari, ba'zilari esa ish beruvchiga to'g'ri keladigan xodimning hissalarining bir qismini ta'minlaydi. Buning evaziga, bunday rejalardagi mablag'lar investor tomonidan ma'lum bir yoshga to'lgunga qadar olinishi mumkin emas - odatda, xodim 59,5 yoshga to'lgan yili (juda kam istisnolar bilan) jiddiy jazo olmasdan.

Belgilangan badallar rejalari himoyachilari ta'kidlashlaricha, har bir xodim investitsiya portfelini o'zining shaxsiy ehtiyojlari va moliyaviy holatiga moslashtirish qobiliyatiga ega, shu jumladan, agar qancha bo'lsa ham, qancha miqdorda hissa qo'shishni tanlash. Biroq, boshqalarning ta'kidlashicha, ushbu aniq ustunliklar, shuningdek, moliyaviy bilimga ega bo'lmagan ba'zi ishchilarga to'g'ri investitsiya vositalarini tanlashga yoki intizomga ega bo'lish uchun pensiya hisobvarag'iga ixtiyoriy ravishda pul kiritishga xalaqit berishi mumkin.

AQShda belgilangan badal rejalari bo'ysunadi IRS 415-bo'lim deb nomlanuvchi, qancha mablag 'qo'shilishi mumkinligi haqidagi chegaralar. 2009 yilda kechiktirishning umumiy summasi, shu jumladan ishchilarning hissasi va ish beruvchining hissasi, 49000 AQSh dollari yoki tovon puli 100% bilan cheklangan, qaysi biri kamroq bo'lsa. 2009 yilda faqat xodimlar uchun cheklov 16,500 dollarni tashkil etib, 5,500 AQSh dollarini tashkil etdi. Ushbu raqamlar odatda har yili o'sib boradi va inflyatsiya ta'sirini qoplash uchun indekslanadi. 2015 yil uchun limitlar $ 53,000 va $ 18,000 ga ko'tarildi,^[22] navbati bilan.

Boshqa mamlakatlarda belgilangan pensiya pensiya sxemalariga misol sifatida Buyuk Britaniyaning shaxsiy pensiyalari va taklif qilingan Milliy Bandlik Jamg'armasi Tresti (NEST), Germaniyaning Riester rejalari, Avstraliyaning Supannannuation tizimi va Yangi Zelandiyaning KiwiSaver sxemasi kiradi. Shaxsiy pensiya jamg'arma rejalari Avstriya, Chexiya, Daniya, Gretsiya, Finlyandiya, Irlandiya, Gollandiya, Sloveniya va Ispaniyada ham mavjud.^[23]

Xatarlarni taqsimlash bo'yicha pensiyalar

Ko'pgina rivojlangan iqtisodiyotlar JB va DC rejalaridan tashqariga chiqmoqdalar va reja a'zolari o'zlarining hissalarini birlashtiradigan va investitsiyalarni katta yoki kichik darajada bo'lishadigan kollektiv xavflarni taqsimlashning yangi turini o'zlashtirmoqdalar. Uzoq umr ko'rish xavfi.

Ushbu rejalar uchun bir nechta nomlash konventsiyalari mavjud bo'lib, kelajakdagi to'lovlar a nishon yoki ambitsiya kafolat emas, balki reja homiysi, umumiy nomlash konventsiyalari quyidagilarni o'z ichiga oladi:

• Belgilangan ambitsiyalar rejalari
• Maqsadli nafaqa rejalari
• Jamg'arma tomonidan belgilangan hissa sxemalari
• Tontin Pensiyalar (asl nusxasi) Uzoq umr ko'rish xavfi 1653 yilda ixtiro qilingan almashish sxemasi).

Xatarlarni taqsimlash bo'yicha pensiya homiylarining misollari

• Kanada: Ontario pensiya rejasini sog'liqni saqlash (HOOPP)
• BIZ: Viskonsin shtati investitsiya kengashi
• BIZ: TIAA
• APAC / Evropa: Tontine Trust
• Buyuk Britaniya: Royal Mail Pensiya jamg'armasi
• Niderlandiya: Stichting Pensioenfonds ABP
• Daniya: Arbejdsmarkedets Tillægspension

Boshqa pensiya rejalari turlari

Gibrid va naqd pul qoldig'i rejalari

Gibrid reja dizaynlari belgilangan foyda va belgilangan to'lovlar rejasi xususiyatlarini birlashtiradi.

A naqd pul qoldig'i rejasi go'yoki belgilangan to'lovlar rejasi kabi ko'rinishi uchun qilingan belgilangan nafaqa rejasi. Ularda mavjud shartli qoldiqlar odatda har yili reja ma'muri har bir ishtirokchining ish haqining ma'lum foiziga teng miqdorni qo'shadigan gipotetik hisoblarda; deb nomlangan ikkinchi hissa foizli kredit, shuningdek, amalga oshiriladi. Bu haqiqiy hissalar emas va keyingi munozaralar ushbu yozuv doirasidan tashqarida, hozirda juda ko'p tortishuvlar mavjudligini aytish kifoya, umuman olganda, ular odatda belgilangan nafaqa rejalari soliq, buxgalteriya va tartibga solish maqsadlarida. Belgilangan foyda rejalarida bo'lgani kabi, gibrid dizayndagi investitsiya xavfi asosan reja homiysi tomonidan qoplanadi. Belgilangan mablag 'loyihalarida bo'lgani kabi, rejadagi imtiyozlar shartli shartlarda ifodalanadi hisob balansi, va odatda ish tugagandan so'ng pul qoldig'i sifatida to'lanadi. Ushbu xususiyatlar ularni ko'proq qiladi ko'chma an'anaviy belgilangan nafaqa rejalariga qaraganda va, ehtimol, ko'proq mobil ishchi kuchi uchun yanada jozibali.

Maqsadli nafaqa rejalari belgilangan nafaqa rejalariga mos kelish (yoki o'xshashlik) bilan tuzilgan belgilangan badal rejalari.

Pensiya rejalarining qarama-qarshi turlari

Belgilangan badal rejalari himoyachilari ta'kidlashlaricha, har bir xodim investitsiya portfelini o'zining shaxsiy ehtiyojlari va moliyaviy holatiga moslashtirish qobiliyatiga ega, shu jumladan, agar qancha bo'lsa ham, qancha miqdorda hissa qo'shishni tanlash. Biroq, boshqalarning ta'kidlashicha, ushbu aniq ustunliklar, shuningdek, moliyaviy bilimga ega bo'lmagan ba'zi ishchilarga to'g'ri investitsiya vositalarini tanlashga yoki intizomga ega bo'lish uchun pensiya hisobvarag'iga ixtiyoriy ravishda pul kiritishga xalaqit berishi mumkin. Ushbu bahs hozirgi munozaraga parallel^{[qachon? ]} AQShda davom etmoqda, qaerda ko'pchilik Respublika rahbarlar Ijtimoiy ta'minot tizimini, hech bo'lmaganda qisman, o'zini o'zi boshqaradigan investitsiya rejasiga o'tkazishni ma'qullashadi.

Moliyalashtirish

Ushbu bo'lim kengayishga muhtoj. Siz yordam berishingiz mumkin unga qo'shilish. (2008 yil dekabr)

Belgilangan pensiya pensiyalari, ta'rifga ko'ra, mablag 'bilan ta'minlanadi, chunki xodimlarga "kafolat" berilgan (belgilangan) badallar shaxsning mehnat faoliyati davomida amalga oshiriladi.

Pensiyani moliyalashtirish va pensiya uchun pul to'plashning ko'plab usullari mavjud. Pensiya rejalari ish beruvchi tomonidan har oyda pul qo'shimchasiga mos ravishda, davlat tomonidan yoki shaxsan moliya instituti, masalan, bank yoki vositachilik firmasi bilan pensiya sxemasi orqali tuzilishi mumkin. Pensiya rejalari ko'pincha mamlakatga va reja turiga qarab soliq imtiyozlari bilan birga keladi.

Masalan, kanadaliklar a ni ochish imkoniyatiga ega Ro'yxatdan o'tgan pensiya jamg'arma rejasi (RRSP), shuningdek, xodimlar va davlat pensiya dasturlarining bir qatori. Ushbu reja ushbu hisob raqamiga o'tkazilgan mablag'larni soliqqa tortilmaydigan daromad sifatida belgilashga imkon beradi va pul mablag'lari qaytarib olinmaguncha soliqsiz qoladi. Ko'pgina davlatlarning hukumatlari pensiya ta'minoti bo'yicha maslahat beradi.^{[iqtibos kerak ]}

Tarix

Ushbu bo'lim kengayishga muhtoj. Siz yordam berishingiz mumkin unga qo'shilish. (2008 yil dekabr)

Klassik dunyoda, rimliklar faxriy legionerlarga (yuzboshilarga) harbiy nafaqa taklif qildilar, odatda er puli yoki maxsus, ko'pincha yarim jamoatchilik tayinlash shaklida. Avgust Qaysar (miloddan avvalgi 63 - milodiy 14)^[24] tarixidagi birinchi taniqli pensiya sxemalaridan birini o'zining harbiy xazinasi bilan tanishtirdi. Miloddan avvalgi 13 yilda Avgust pensiya rejasini tuzdi, unda iste'fodagi askarlar legionda 16 yillik xizmatidan so'ng va to'rt yil ichida pensiya olishlari kerak edi (bir vaqtning o'zida kamida 3000 dinar miqdorida, bu esa legionerlarning yillik ish haqining 13 baravariga teng). harbiy zaxiralar. Iste'fodagi askarlar dastlab umumiy daromadlardan, keyin esa maxsus jamg'armadan to'lashgan (aeririum militare) avgust tomonidan milodiy 5 yoki 6 da tashkil etilgan.^[25]. Bu o'sha paytda militaristik notinchlikka duch kelgan Rim imperiyasi ichidagi isyonni bostirishga urinish edi. Bu, imperiya ichidagi ziddiyatlarni yumshatganda, go'yoki imperiyalarning yakson bo'lishining asosiy sabablaridan biri bo'ldi^[26] u o'zini qo'llab-quvvatlagan keng ko'makni moliyalashtirishga qiynalganida. Harbiylarga yordam berishiga qaramay, imperiya oddiy tizimlarga ozgina yordam bera olmadi, chunki ijtimoiy xavfsizlik tushunchasi tarixning ancha keyingi davrlarida paydo bo'ldi.

Beva ayollarning mablag'lari birinchi bo'lib paydo bo'lgan pensiya tartibida edi. Masalan, Dyuk Ernest taqvodorlar ning Gota Germaniyada 1645 yilda ruhoniylar uchun bevalar jamg'armasi, 1662 yilda o'qituvchilar uchun boshqa fond tashkil etilgan.^[27] "Taxminan o'n sakkizinchi asrning boshlarida vazirlarning beva ayollarini ta'minlashning turli xil sxemalari o'rnatildi, ba'zilari bitta mukofotga asoslangan, boshqalari esa yillik mukofotlar asosida o'sha yili imtiyoz sifatida tarqatilishi kerak edi."^[28]

Germaniya

Qismi sifatida Otto fon Bismark ijtimoiy qonunchilik, Keksalik va nogironlikni sug'urta qilish to'g'risidagi qonun loyihasi 1889 yilda qabul qilingan va amalga oshirilgan.^[29] Keksa yoshdagi pensiya dasturi, ishchilarga soliq hisobidan moliyalashtirilib, dastlab 70 yoshga to'lgan ishchilar uchun pensiya nafaqasini ta'minlash uchun ishlab chiqilgan edi, ammo bu 1916 yilda 65 yoshga tushirilgan edi. Baxtsiz hodisalardan sug'urta qilish va sog'liqni sug'urtalashdan farqli o'laroq, ushbu dastur boshidanoq sanoat, agrar, hunarmandlar va xizmatchilarni qamrab olgan va to'g'ridan-to'g'ri davlat tomonidan nazorat qilingan.^[30]

Germaniyaning majburiy davlat pensiya ta'minoti "ishdan bo'shatish" (yoki qayta taqsimlash) modeli asosida ishlab chiqilgan. Omonatchilar (ishchilar va ish beruvchilar) tomonidan to'lanadigan mablag'lar saqlanib qolinmaydi va investitsiya qilinmaydi, ammo joriy pensiya majburiyatlarini to'lash uchun ishlatiladi.

Yaqinda Germaniya hukumati davlat xizmatchilarining pensiyalaridan kelib chiqadigan haddan tashqari soliq yuki tufayli yuzaga keladigan falokat uchun tanqidga uchradi. Soliq to'lovchilar assotsiatsiyasi tomonidan buyurtma qilingan Frayburg universitetining "Avlodlar shartnomalari" ilmiy-tadqiqot markazining professori Bernd Raffelxyuschen tomonidan o'tkazilgan tadqiqotda 2050 yilga kelib davlat o'z davlat xizmatchilarini ta'minlash uchun 1,3 dan 1,4 trillion evrogacha sarf qilishi kerakligi aytilgan. Shuning uchun uning katta qismi, taxminan 870 milliard evro nafaqa uchun sarflanadi.^[31][32]

Federal hukumatning 2016 yilgi moliyaviy hisobotlari ushbu ofat darajasini allaqachon ko'rsatadi. Shunga ko'ra, 2016 yil oxirida federal davlat xizmatchilari soniga pensiya va tibbiy davolanishga beriladigan subsidiyalar uchun kutilayotgan xarajatlar kelasi o'n yil ichida 647 milliard evroni tashkil etadi. Bu o'tgan yilga nisbatan 63 milliard evroga ko'p - bu faqat bir yil ichida o'n foizga oshgan.

Jami quyidagilarga bo'linadi:

• Pensiya majburiyatlari 477,96 milliard evro (plyus 9,7 foiz) va

• Yordam majburiyatlari 169,02 milliard evro (plyus 13,4 foiz).^{[31] [32]}

Amaldorlar, sudyalar va askarlar pensiya xarajatlarining qariyb 478 milliard evro miqdorida 238,4 milliard evroga teng. Bundan tashqari, yirik davlat kompaniyalari davridan qolgan merosxo'rliklar mavjud: federal hukumat sobiq pochta xizmatchilari uchun qarilik pensiyalari uchun 171 milliard evro va temir yo'lning sobiq amaldorlari uchun 68,5 milliard evro to'lashi kerak.

Muammo: hukumat ishchilarni xususiy pensiya bilan ta'minlashni targ'ib qilar ekan, davlatning o'zi kelgusi yillarda pensiya to'lqini uchun etarli zaxira yig'a olmadi. The federal government has been trying to create a cushion since 2007. So far, however, this has only amounted to 14 billion EUR by 2018. Professor Bernd Raffelhüschen criticised that the state had made high pension commitments for decades, "but initially didn't build up any reserves for a long time."

Pensions, thus, represent a considerable burden for public budgets. As Professor Bernd Raffelhüschen calculated in his study in 2005, the present value of the pension burden for the federal states amounts to 1,797 billion EUR, which is larger than the Germany's total public debt.

In various federal states, efforts are being made to secure pension expenditure by setting up pension funds for newly hired civil servants. Fiscal relief is, however, only to be expected when the newly hired officials retire. The share of tax revenue needed to supply for the pensions will increase from approximately 10% in 2001 in many federal states to over 20% in 2020. In the extreme case of the city-state of Hamburg, every fourth euro of income will be used to finance pensions for their retired civil servants.

Irlandiya

There is a history of pensions in Irlandiya that can be traced back to Brehon qonuni imposing a legal responsibility on the kin group to take care of its members who were aged, blind, deaf, sick or insane.^[33] For a discussion on pension funds and early Irish law, see F Kelly, A Guide to Early Irish Law (Dublin, Dublin Malaka oshirish instituti, 1988). In 2010, there were over 76,291 pension schemes operating in Ireland.^[34]

Birlashgan Qirollik

Public sector workers in Lids striking over pension changes by the government in November 2011

The decline of Feudal systems and formation of national states throughout Europe led to the reemergence of standing armies with their allegiances to states. Consequently, the sixteenth century in England marked the establishment of standardised systems of military pensions. During its 1592–93 session, Parliament established disability payments or “reliefe for Souldiours ... [who] adventured their lives and lost their limbs or disabled their bodies” in the service of the Crown. This pension was again generous by contemporary standards, even though annual pensions were not to exceed ten pounds for “private soldiers,” or twenty pounds for a “lieutenant.” ^[25]

The beginning of the modern state pension came with the Qarilik pensiyalari to'g'risidagi qonun 1908 yil, that provided 5 shillings (£0.25) a week for those over 70 whose annual means do not exceed £31.50. It coincided with the Royal Commission on the Poor Laws and Relief of Distress 1905-09 and was the first step in the Liberal farovonlik islohotlari to the completion of a system of social security, with unemployment and health insurance through the Milliy sug'urta qonuni 1911.

In 1921, The Finance Act introduced tax relief on pension contributions in line with savings and life insurance. As a consequence, the overall size of the fund was increased since the income tax was now added to the pension as well.^[35]

Then in 1978, The State Earnings-Related Pension Scheme (SERPS) replaced The Graduated Pension Scheme from 1959, providing a pension related to earnings, in addition to the basic state pension. Employees and employers had the possibility to contribute to it between 6 April 1978 and 5 April 2002, when it was replaced by the State Second Pension.

After the Second World War, the Milliy sug'urta qonuni 1946 yil completed universal coverage of social security, introducing a State Pension for everybody on a contributory basis, with men being eligible at 65 and women at 60.^[35][36] The Milliy yordam to'g'risidagi qonun 1948 yil formally abolished the poor law, and gave a minimum income to those not paying national insurance.

The early 1990s established the existing framework for state pensions in the Ijtimoiy sug'urta badallari va imtiyozlari to'g'risidagi qonun 1992 yil and Superannuation and other Funds (Validation) Act 1992. Following the highly respected Goode hisoboti, occupational pensions were covered by comprehensive statutes in the Pensiya sxemalari to'g'risidagi qonun 1993 yil va Pensiya to'g'risidagi qonun 1995 yil.

2002 yilda Pensiya bo'yicha komissiya was established as a cross party body to review pensions in the United Kingdom. The first Act to follow was the Pensiya to'g'risidagi qonun 2004 yil that updated regulation by replacing OPRA with the Pensiya regulyatori and relaxing the stringency of minimum funding requirements for pensions while ensuring protection for insolvent businesses. In a major update of the state pension, the Pensions Act 2007, which aligned and raised retirement ages. Following that, the Pensiya to'g'risidagi qonun 2008 yil has set up automatic enrolment for kasb pensiyalari, and a public competitor designed to be a low-cost and efficient fund manager, called the Milliy bandlik jamg'armasi (or "Nest").

Qo'shma Shtatlar

First "American" pensions came in 1636, when Plymouth colony, and subsequently, other colonies such as Virginia, Maryland (1670s) and NY (1690s), offered the first colonial pension. The general assembly of the Virjiniya kompaniyasi followed by approving a resolution known as Virginia Act IX of 1644 stating that "...all hurt or maymed men be relieved and provided for by the several counties, where such men reside or inhabit."^[37] Furthermore, during Qirol Filippning urushi, otherwise known as the First Indian War, this Act was expanded to widows and orphans in Virginia's Act of 1675.^[38][39]

Public pensions got their start with various 'promises', informal and legislated, made to veterans of the Inqilobiy urush and, more extensively, the Fuqarolar urushi. They were expanded greatly, and began to be offered by a number of state and local governments during the early Progressive Era in the late nineteenth century.^[40][41]

Federal civilian pensions were offered under the Civil Service Retirement System (CSRS), formed in 1920. CSRS provided retirement, disability and survivor benefits for most civilian employees in the US Federal government, until the creation of a new Federal agency, the Federal xodimlarning pensiya tizimi (FERS), in 1987.

Pension plans became popular in the United States during Ikkinchi jahon urushi, when wage freezes prohibited outright increases in workers' pay. The defined benefit plan had been the most popular and common type of retirement plan in the United States through the 1980s; since that time, defined contribution plans have become the more common type of retirement plan in the United States and many other western countries.

In April 2012, the Shimoliy Mariana orollari Retirement Fund filed for 11-bob bankrotlik himoya qilish. The retirement fund is a defined benefit type pension plan and was only partially funded by the government, with only $268.4 million in aktivlar and $911 million in majburiyatlar. The plan experienced low investment returns and a benefit structure that had been increased without raises in funding.^[42]Ga binoan Pensions and Investments, this is "apparently the first" US public pension plan to declare bankruptcy.^[42]

Hozirgi muammolar

2018 yilgi Rossiya pensiya noroziliklari

A growing challenge for many nations is aholining qarishi. As birth rates drop and life expectancy increases an ever-larger portion of the population is elderly. This leaves fewer workers for each retired person. In many developed countries this means that government and davlat sektori pensions could potentially be a drag on their economies unless pension systems are reformed or taxes are increased. One method of reforming the pension system is to increase the retirement age. Ikki istisno Avstraliya va Kanada, where the pension system is forecast to be hal qiluvchi for the foreseeable future.^{[iqtibos kerak ]} In Canada, for instance, the annual payments were increased by some 70% in 1998 to achieve this. These two nations also have an advantage from their relative openness to immigration: immigrants tend to be of working age. However, their populations are not growing as fast as the U.S., which supplements a high immigration rate with one of the highest birthrates among Western countries. Thus, the population in the U.S. is not ageing to the extent as those in Europe, Australia, or Canada.

Another growing challenge is the recent trend of states and businesses in the United States purposely under-funding their pension schemes in order to push the costs onto the federal government. For example, in 2009, the majority of states have unfunded pension liabilities exceeding all reported state debt. Bradley Belt, former executive director of the PBGC (the Pensiya ta'minotini kafolatlash korporatsiyasi, the federal agency that insures private-sector defined-benefit pension plans in the event of bankruptcy), testified before a Congressional hearing in October 2004, "I am particularly concerned with the temptation, and indeed, growing tendency, to use the pension insurance fund as a means to obtain an interest-free and risk-free loan to enable companies to restructure. Unfortunately, the current calculation appears to be that shifting pension liabilities onto other premium payers or potentially taxpayers is the path of least resistance rather than a last resort."

Challenges have further been increased by the post-2007 credit crunch. Total funding of the nation's 100 largest corporate pension plans fell by $303bn in 2008, going from a $86bn surplus at the end of 2007 to a $217bn deficit at the end of 2008.^[43]

Ustunlar

Most national pension systems are based on multi-pillar schemes to ensure greater flexibility and financial security to the old in contrast to reliance on one single system. In general, there are three main functions of pension systems: saving, redistribution and insurance functions. According to the report by the World Bank titled "Averting the Old Age Crisis", countries should consider separating the saving and redistributive functions, when creating pension systems, and placing them under different financing and managerial arrangements into three main pillars.

The Pillars of Old Age Income Security:^[44]

However, this typology is a rather prescriptive one than descriptive and most specialists usually allocate all public programmes to the first pillar, including earnings-related public schemes, which does not fit the original definition of the first pillar.^[45]

Zero pillar

This non-contributory pillar was introduced only recently, aiming to alleviate poverty among the elderly, and permitting fiscal conditions. It is usually financed by the state and is in form of basic pension schemes or social assistance. ^[46][47] In some typologies, the zero and the first pillar overlap.^[45]

First pillar

Pillar 1, sometimes referred to as the public pillar yoki first-tier, answers the aim to prevent the poverty of the elderly, provide some absolute, minimum income based on solidarity and replace some portion of lifetime pre-retirement income. It is financed on a redistributive principle without constructing large reserves and takes the form of mandatory contributions linked to earnings such as minimum pensions within earnings-related plans, or separate targeted programs for retirement income. These are provided by the public sector and typically financed on pay-as-you-go basis.

Second pillar

Pillar 2, or the second tier, built on the basis of defined benefit and defined contribution plans with independent investment management, aims to protect the elderly from relative poverty and provides benefits supplementary to the income from the first pillar to contributors. ^[48] Therefore, the second pillar fulfils the insurance function. In addition to DB's and DC's, other types of pension schemes of the second pillar are the contingent accountssifatida ham tanilgan Notional Defined Contributions (implemented for example in Italy, Latvia, Poland and Sweden) or occupational pension schemes (applied, for instance, in Estonia, Germany and Norway).^[48]

Third pillar

The third tier consists of voluntary contributions in various different forms, including occupational or private saving plans, and products for individuals.

Fourth Pillar

The fourth pillar is usually excluded from classifications since it does not usually have a legal basis and consists of "informal support (such as family), other formal social programs (such as health care or housing), and other individual assets (such as home ownership and reverse mortgages)."^[47][49]

These 5 pillars and their main criteria are summarised in the table below by Holzmann and Hinz.

Multipillar Pension Taxonomy: ^[47]

Pension systems by country

First pillar of pension system by country:

  Basic non-contributory pension

  Mandatory individual accounts

  Provident fund tizim

  Workers can switch between social insurance system or individual accounts

  Social insurance system

Pension systems by country:^[50][51]

Mamlakat	Pillar 0	Pillar 1	Pillar 2	Pillar 3
Afg'oniston	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Jazoir	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Argentina	Y Basic pension	Y Social insurance system	No, closed in 2008	Yo'q
Armaniston	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Y Voluntary pensions
Avstraliya	Y Ijtimoiy yordam	Y Mandatory occupational pension system	Yo'q	Yo'q
Avstriya	Yo'q	Y Social insurance system	Y Kasbiy pensiyalar	Y Private pensions
Bahrayn	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Bangladesh	Y Ijtimoiy yordam	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Belorussiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Butan	Yo'q	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Belgiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Botsvana	Y Basic pension	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Braziliya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Bruney	Y Basic pension	Y Provident fund system	Y Supplementary individual account	Yo'q
Bolgariya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Individual accounts	Yo'q
Burkina-Faso	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Burundi	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Kamerun	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Kanada	Y Basic pension	Y Kanada Pensiya rejasi	Yo'q	Y Ro'yxatdan o'tgan pensiya jamg'arma rejasi
Xitoy Xalq Respublikasi	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Yo'q
Chex Respublikasi	Y Basic pension	Y Social insurance system	No, canceled in 2016	Y Voluntary individual accounts
Dominika Respublikasi	Y Ijtimoiy yordam	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Salvador	Y Ijtimoiy yordam	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Estoniya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Y Voluntary individual accounts
Frantsiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory occupational pension provision	Y Voluntary private collective pension provision Voluntary private individual pension provision
Gruziya	Y Basic pension	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Germaniya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Voluntary occupational pension insurance	Y Private pension schemes
Gonkong	Y Basic pension	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Vengriya	Y Ijtimoiy yordam	Y Private pension fund	Y Voluntary pension fund	Yo'q
Irlandiya Respublikasi	Y Basic pension	Y Social insurance system Pay Related Social Insurance	Y Occupational pension schemes	Yo'q
Italiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Notional Defined Contributions	Yo'q	Yo'q
Yaponiya	Yo'q	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Iordaniya	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Qozog'iston	Y Basic pension	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Keniya	Y Older Persons Cash Transfer	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Qirg'iziston	Y Ijtimoiy yordam	Y Notional Defined Contributions	Yo'q	Yo'q
Latviya	Y Ijtimoiy yordam	Y Notional Defined Contributions	Y Mandatory individual accounts	Y Voluntary individual accounts
Litva	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Voluntary pension fund	Y Voluntary individual accounts
Lyuksemburg	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Malavi	yo'q	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Meksika	Y Ijtimoiy yordam	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Monako	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Mo'g'uliston	Y Ijtimoiy yordam	Y Notional Defined Contributions	Yo'q	Yo'q
Marokash	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Mozambik	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Namibiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Nepal	Y Ijtimoiy yordam	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Gollandiya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Private employee pensions	Y Individual private pensions
Yangi Zelandiya	Y Basic pension	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Nigeriya	Yo'q	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Shimoliy Koreya	Yo'q	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Norvegiya	Y Basic pension	Y Notional Defined Contributions	Y Occupational pension schemes	Y Individual pensions
Ummon	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Pokiston	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Papua-Yangi Gvineya	Yo'q	Y Mandatory occupational retirement system	Yo'q	Yo'q
Filippinlar	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Polsha	Basic pensions for mothers of four or more children from March 2019	Y Notional Defined Contributions	Y Voluntary Open Pension Funds (OFE)	Y Voluntary individual accounts: Occupational Pension Programs (PPE) Individual Pension Accounts (IKE/IKZE) Employee Capital Plans (PPK)
Portugaliya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Qatar	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Ruminiya	Yo'q	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Y Voluntary individual accounts
Rossiya	Y Basic pension	Y Social insurance system	Y Mandatory pension funds	Y Voluntary private pension funds
Ruanda	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Saudiya Arabistoni	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Senegal	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Serra-Leone	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Singapur	Y Ijtimoiy yordam	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Slovakiya	Y Basic pension	Y Social insurance system	Y Voluntary individual accounts	Yo'q
Sloveniya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Solomon orollari	Yo'q	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Janubiy Afrika	Y Basic pension	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Janubiy Koreya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Janubiy Sudan	Yo'q	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Ispaniya	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Shri-Lanka	Yo'q	Y Provident fund system	Y Supplementary fund	Yo'q
Svazilend	Y Ijtimoiy yordam	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Shvetsiya	Y Basic pension	Y Notional Defined Contributions	Y Mandatory individual accounts	Yo'q
Shveytsariya	Yo'q	Y Social insurance system	Y Mandatory occupational pension system	Y Voluntary pensions funds and endowment policy insurances with tax benefits
Sudan	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Suriya	Yo'q	Yo'q	Yo'q	Yo'q
Tayvan	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Yo'q
Tanzaniya	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Tailand	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Voluntary national savings fund	Yo'q
kurka	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Turkmaniston	Y Ijtimoiy yordam	Y Notional Defined Contributions	Yo'q	Yo'q
Uganda	Yo'q	Y Provident fund system	Yo'q	Yo'q
Ukraina	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory state pension fund	Y Voluntary individual pensions
Birlashgan Arab Amirliklari	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Birlashgan Qirollik	Y Basic pension	Y Social insurance system	Y Occupational schemes	Y Voluntary individual pensions: Stakeholder pensions Group personal pensions O'z-o'zidan sarflangan shaxsiy pensiyalar
Qo'shma Shtatlar	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Urugvay	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Y Mandatory individual accounts	Yo'q
O'zbekiston	Y Ijtimoiy yordam	Y Mandatory individual accounts	Yo'q	Yo'q
Venesuela	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Vetnam	Y Ijtimoiy yordam	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Zambiya	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q
Zimbabve	Yo'q	Y Social insurance system	Yo'q	Yo'q

Notable examples of pension systems by country

Some of the listed systems might also be considered ijtimoiy sug'urta.

• Argentina - Administración Nacional de la Seguridad Social
• Avstraliya:
  • Avstraliyadagi nafaqa - Private, and compulsory, individual retirement contribution system.
  • Ijtimoiy Havfsizlik - Public pensions
• Avstriya:
  • Pensions in Austria
• Kanada:
  • Kanada Pensiya rejasi
  • Qarilik xavfsizligi
  • Quebec Pension Plan
  • Ro'yxatdan o'tgan pensiya jamg'arma rejasi
  • Saskatchewan Pension Plan
• Hong Kong - Majburiy ta'minot fondi
• Finland - Kansaneläkelaitos
• Frantsiya:
  

  2010 French pension reform strikes
  • Pensions in France
  • Allocation de Solidarité aux Personnes Agées
  • Pensions Reserve Fund (France)
• India :
  • Milliy pensiya tizimi
  • Hindistonning Xodimlarni ta'minlash jamg'armasi tashkiloti

• Japan - National Pension
• Malaysia - Xodimlarni ta'minlash jamg'armasi
• Mexico - Meksika pensiya rejasi
• Netherlands - Algemene Ouderdomswet
• Yangi Zelandiya
  • New Zealand Superannuation – public pensions
  • KiviSaver – Private voluntary retirement contribution system
• Poland - Social Insurance Institution
• Singapore - Markaziy ta'minot fondi
• South Korea - National Pension Service
• Sweden - Shvetsiyada ijtimoiy ta'minot
• Shveytsariya Pension system in Switzerland
• Birlashgan Qirollik:
  • UK pension provision (generally)
  • O'z-o'zidan sarflangan shaxsiy pensiyalar
• Qo'shma Shtatlar:
  • Public employee pensions
  • Qo'shma Shtatlarda pensiya rejalari
  • Ijtimoiy Havfsizlik
• Vanuatu - Vanuatu milliy ta'minot fondi

Shuningdek qarang

• Qariyalarga g'amxo'rlik
• Moliyaviy maslahatchi va Fee-only financial advisor
• Generational accounting
• Pension led funding
• Pension model
• Pensions crisis
• Davlat qarzi
• Iste'fo
• Pensiya yoshi
• Retirement planning
• Social pension

Maxsus:

• Bankruptcy code
• Ham and Eggs Movement, California pension proposal of the 1930s-40s
• Individual Pension Plan (IPP)
• Pension Rights Center
• Provident Fund
• Rot 401 (k)
• Universities Superannuation Scheme

Adabiyotlar

Qo'shimcha o'qish

• Franko Modilyani; Arun Muralidhar (2 August 2004). Rethinking Pension Reform. Kembrij universiteti matbuoti. ISBN  978-0-521-83411-7.

Tashqi havolalar

• US Retirement
• UK State pension
• "Pension" . Amerika siklopediyasi. 1879.